[이오테크닉스 실적] 반도체 레이저 어닐링와 하반기 이슈는?

오늘은 이오테크닉스 기업분석을 해보도록 하겠습니다.

이오테크닉스는 반도체 및 디스플레이 레이저 장비를 생산하는 기업으로

8. 19 기준, 시가총액순위 156위, 1조 4,697억 원의 중형주로 분류되어있는 종목입니다.  

 

 

 

이오테크닉스는 지난 2017년부터 사업 다각화를 통한 성장을 위해 반도체 장비 뿐만 아니라

디스플레이 장비 사업에 뛰어들면서 사업 다각화에 힘썼습니다.

'17년 삼성디스플레이에서 중소형 플렉서블 OLED 장비 투자를 실시하면서

이에 따른 레이저 장비를 이오테크닉스에서 납품하면서 매출이 크게 상승하였습니다.

 

 

 

 

하지만 지난 1~2년간 디스플레이 장비 시장은 불황을 맞으면서 이익률이 이오테크닉스의

영업이익률이 크게 낮아졌고 지난 2019년 디스플레이 장비 시장뿐만 아니라 반도체 장비 시장에서도

투자가 크게 줄어들면서 이오테크닉스에서는 수익률이 낮은 사업은 축소하면서 

영업이익률이 높은 사업을 확장해 나가기로 합니다.

 

 

 

지난 6월 이오테크닉스는 삼성전자 협력사로써

수입에 의존하던 레이저 어닐링 장비를 공동개발하여 D램 미세화 과정에서 고질적으로

발생하는 불량 문제를 해결하였습니다.

 

 

 

레이저 어닐링이란?

레이저 어닐링 기술은 이오테크닉스가 몇년동안 꾸준히 기술 개발을 해온 기술로

반도체 PLP 후공정에 사용되며 레이저를 통해 웨이퍼 표면을 부분 열처리하는 방식으로 

미세공정에 쓰이는 기술입니다. 

 

 

 

이 기술은 앞세 말한대로 미세공정에 더 많이 쓰이는 기술인데

차세대 반도체를 만들기 위해서는 미세공정 라인이 점점 많아질것이며

이에 따라 장기적으로 레이저 어닐링 장비를 가지고 있는 이오테크닉스에

장기적 수혜가 될 것으로 기대하고 있죠.

 

 

 

또한 레이저 어닐링 장비는 이오테크닉스의 다른 반도체 관련 레이저 장비와 함께

높은 단가 및 높은 영업이익률을 자랑하기 때문에 수익률 측면에서서 펀드멘탈에 큰 성장을 가져오게 되었습니다. 레이저 어닐링 매출은 이번 2분기부터 본격적으로 매출에 반영되기 시작하여 4분기까지

이어질 예정이지만 최대 매출은 3분기에 반영될것으로 분석하고 있습니다.

 

 

 

이오테크닉스 주가 : 119,300 원 (8. 19 종가 기준)

 

 

 

 

이와 함께 올해 하반기의 이오테크닉스는 삼성디스플레이와이 이슈가 있습니다.

지난 2017년 삼성디스플레이에 레이저 장비를 공급한것과 같이 

삼성디스플레이의 L8라인 일부를 QD라인으로 구축하기로 하면서

하번기 레이저 디스플레이 장비 공급에 예정되어 있습니다.

 

 

 

이오테크닉스 대표는 QD가 대형 디스플레이 산업에 새 성장동력이 될것이며 

세계최초 QD라인을 성공적으로 구축하기 위해 삼성디스플레이와 협력하겠다고 전했습니다.

성공적으로 QD라인을 구축에 성공한다면 추후에 여러 디스플레이 관련 기업에서

지속적으로 러브콜을 받을 수 있는 발판을 마련하는 것이죠.

 

 

이오테크닉스 실적

 

이오테크닉스 실적은 지난 8월 14일에 공시되었습니다.

반기보고서 기준 지난해 대비 매출액은 약 50%가 증가하였으며

매출 원가는 매출액 대비 76% 수준에서 73%로 낮아졌고

영입이익은 매출액 증가 및 영업이익률 증가를 통해 전 반기 대비 293%나 증가하였습니다.

 

 

또한 당기순이익에서도 82% 증가하는 모습을 보였는데 위에서 말한것과같이

반도체 레이저 장비 매출에 대한 실적 반영은 3분기에 크게 반영될 예정인것을 생각하면

지속적인 펀드멘탈의 성장이 상당히 메리트 있어보입니다.

 

 

 

이오테크닉스는 디스플레이 부문에 한가지 이슈가 더 있습니다.

이오테크닉스의 디스플레이 주요 고객사는 삼성디스플레이, BOE, CSOT로

올해 하반기부터 플렉시블 OLED 설비투자가 예정되어 있습니다.

 

 

이에 따라 중화권의 디스플레이 투자가 재개되면 주요 고객사를 통한

장비 수출이 이뤄진다면 국내외 매출을 통한 탄탄한 펀드멘탈을 만들 수 있을것으로 예상하고 있습니다. 

 

 

현재 코로나 19에도 불구하고 반도체 및 디스플레이 투자에 대한 예정이 많이 올라온 상태입니다.

특히 반도체 장비주가 올해와 내년까지 큰 수혜를 받을것으로 기대하고 있는데

이에 대한 설명은 아래의 글에서 자세하게 설명하고 있으니 읽어보시면

도움이 될것 같습니다. 

 

onedodonest.tistory.com/58

[반도체 장비주] 반도체 전공정 장비 테스 ＆ 후공정 장비 테크윙

 

이상으로 [이오테크닉스 실적] 반도체 레이저 어닐링와 하반기 이슈는?

글을 마치도록 하겠습니다.

긴 글 읽어주셔서 감사합니다!